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1、保险：人生财产的保障：回报率低，占净资产的1-2%，不宜多投。债券：是信用及杠杆性投资的现金流保护神：占净资产投资的10-20%，8-12%增值，4-8%抗风险。保本金。基金：成长性投资：必要时可用于现金流。占净资产的10-20%。股票：进取性投资：成长快、利润高，有较大的复利增长收益。占净 资产的20-30%。商业地产：进取性加杠杆投资：单利增长，总资产放大为主要增长点。占净资产的10-20%。住宅房地产：激进性加长杠杆投资：单利增长，总资产每年以倍数增长。占净资产的20-40%。,资产配置中各种工具的角色及功能,人生必备的保险,意外险,医疗险(重大疾病险),子女教育金,养老险,理财 险,财
2、产险,责任险,初级投资者,资深投资者,中级投资者,购买原则：,并不是所有的保险都要一步到位的；,家庭支柱要先于其他成员配置；,父母应先于未成年子女配置；,按事情发生造成的损失最大者优先配 置，而非事情发生的频率进行配置,5一定是适合自己的；,注意事项：,选择合法公司；,清晰保单内容；,注意免责条款；,合理利用犹豫期；,5长期投资而非短期行为；,债券,中国债券信息网 和讯网,和讯网债券操作指南,输入网址：http:/,票面利率越高越好,5%以上信用等级高，B级以上（不存在对付风险）流动性越高越好，可上市流通付息频率越高越好，至少1年1次迎合政府政策（资金投向）趋势行业（盈利能力明确）根据市场利率
3、变化的方向基本确定债券的趋势根据到期期限、票面利率和面值计算价值关注通胀动向（通胀是大敌）了解资金面及市场供求,投资债券的标准及注意事项,基金评级公司,评级：不怕不识货，就怕货比货晨星公司国际权威的基金评级公司只有开放式基金的评级对比招商证券国内第一家国家认证基金评级公司同时做代销基金业务（权威性？）既有开放式基金又有封闭式基金的评级对比,选择优质的封闭式基金,进入招商证券的基金频道选择1到2只五星级封闭式基金从股市买入,第三步 持有与调整,长期持有每个季度或每半年调整基金根据买卖时机调整,投资封闭式基金的注意事项,如果需要分红再投资，分红派现日及时买入基金封转开期间卖不出基金封转开变成开放式
4、基金后要卖出收益率与大盘联动,如何在银行设定期定额定投,进入晨星网站进入“五星级基金”选择两家五星级基金最多的基金公司各选择一只三年五星级评级的基金到银行柜台或者网上银行下单,选择好股票的30个标准,5、好的时机（Good time）,1、趋势（Trend）,2、行业（Industry）,3、公司(Company),4、财务报表（Balance sheet）,在中国、在全球什么是趋势,新能源农业医药教育消费品节能环保金融地产现代服务业新的商业模式高科技含量的制造业TMT（Technology，Media，Telecom）,什么行业,能源：石油、煤炭、风能、太阳能、核能、发电设备行业,消费：白酒
5、、葡萄酒、饮料、汽车、家用电器,医药：原料药、生物制药、医疗器械、医疗耗材、中成药,农业：化肥、农药、种植业、农产品加工业,节能环保(低碳经济)：污水处理、固废处理、省油省电,现代服务业：保险、证券、资产管理、置业中介服务,新商业模式：REITS、营销模式、生产模式、产业模式,TMT：新传媒、网络游戏、电子商务,高科技制造业：工程机械、化工,金融地产：银行业、房地产开发,公司基本情况,主营业务：60%以上行业地位：行业排行前三名(大牌、老牌、名牌)核心团队、职业经理人：五年以上,年龄在35-55岁,专业、高学历(德性韧性悟性)技术专利：知名品牌、专营、专利(有定价权)上市时间：5-10年以上(
6、看过去和现在可预测它的将来)市场占有率：前3名行业发展前景：时间差（生命周期）,空间差（竞争力）市值规模：10亿以上每年创新及新的研发：每年20%以上的更新拓展计划：收购、并购、投融资,公司财务指标,3年公司营业额增长率-每年20%以上3年公司主营业务增长率-每年20%以上3年公司每股收益-0.3元以上3年公司净利润增长率-每年20%以上3年公司净资产收益率-每年15%以上静态市盈率、动态市盈率-PE在20倍以下经营性现金流(+主营收入现金流正常,连续为-盈利能力差,风险大)投资性现金流(为+投资收益良好，为-投资还没收回盈利)融资性现金流(为+增发或发行债券能力强，为-企业在偿还之前的债务)分红、派息、送配股,行业比较,市场表现：比行业平均值高行业市值排名：前10名总股本：10亿以上流通A股：50%以上股本比例：流通率越高越好主营收入（营业额）：行业前3名每股收益：0.3元以上毛利率：行业前10名净资产收益率：行业前3名市盈率：低于行业平均市盈率,公司（股票）查阅指引,打开万点，输入查询公司股票代码或名称,
