证券组合理论

1、第十五讲金融市场的现代数学模型分析方法,一,无风险证券的估价二,金融风险的基本分析工具三,资产组合理论四,证券组合理论五,资本资产定价模型,CAPM,六,因素模型七,套利定价理论,APT,一,无风险证券的估价,1,定义,名义利率和实际利率无。

2、第四章证券投资组合理论,第一节证券投资组合收益和风险第二节证券投资组合理论第三节风险资产与无风险资产的配置,引言投资组合理论的发展,1,现代证券组合理论的产生l952年哈理马柯威茨发表了一篇题为证券组合选择的论文,这篇著名的论文标志着现代证。

3、前言,现代证券组合理论,ModernPortfolioTheory,研究的是在各种相互关联的,确定的,持别是不确定的结果条件下,理性的投资者应该怎样作出最佳投资选择,从而决定把一定数量的资金按合适的比例,分散投放于各种不同的让券亡,以实现投。

4、1,第十三章证券组合理论,本章要点,1,证券组合管理的内容和步骤2,马科维茨组合模型的假设3,系统性风险与非系统性风险4,证券组合有效边界的确定,2,3,第一节证券组合概述,一,证券组合的含义与分类,一,证券组合的含义,二,证券组合的种类收。

5、1,第六章证券投资组合风险管理,本章内容安排,第一节资产组合理论第二节资本资产定价理论第三节指数模型和套利定价模型,2,第一节资产组合理论,本节内容安排,一,证券收益率和风险的测度二,证券投资组合理论三,无风险资产对有效集的影响,3,证券投。

6、1,第六章证券投资管理,基本要求1掌握证券投资的风险与收益率2掌握企业债券投资的目的,估价与优缺点3掌握企业股票投资的目的,估价与优缺点4掌握投资基金的概念种类与优缺点5掌握证券投资组合的策略与方法6熟悉证券投资的种类与目的7了解影响证券投。

7、现代证券投资理论分析,一,证券组合理论,一,证券组合的含义与类型证券组合是各种证券资产的有机结合,其主要目的是为了降低风险,组合与投资者意愿密切相关,组合类型包括,避税型,收入型增长型等,二,现代组合理论形成与发展最早是由美国经济学家Har。

8、第6章,资产定价模型,本章主要内容,证券组合理论CAPM模型,第一节证券组合理论,投资组合的收益与风险,背景介绍,HarryMarkowitz,马科维兹是现代投资组合理论的创始者,他在1952年发表题为证券组合选择,投资的有效分散化的论文。

9、第七章证券投资收益与风险,第一节证券投资收益的度量第二节证券投资风险的度量第三节现代证券组合理论,第一节证券投资收益的度量,一,平均收益率二,时间加权收益率三,实际收益率四,期望收益率,平均收益率算术平均收益率,当各期收益出现巨大波动时,算。

10、一,证券组合理论,一,证券组合的含义与类型证券组合是各种证券资产的有机结合,其主要目的是为了降低风险,组合与投资者意愿密切相关,组合类型包括,避税型,收入型增长型等,二,现代组合理论形成与发展最早是由美国经济学家HarryMarkowitz。

11、第四章证券投资组合理论,第一节证券投资组合收益和风险第二节证券投资组合理论第三节风险资产与无风险资产的配置,引言投资组合理论的发展,1,现代证券组合理论的产生l952年哈理马柯威茨发表了一篇题为证券组合选择的论文,这篇著名的论文标志着现代证。

12、证券投资基金第十一章证券组合管理理论,目录,第一节证券组合管理概述第二节证券组合分析第三节资本资产定价模型第四节套利定价理论第五节有效市场假设理论及其运用第六节行为金融理论及其应用,第一节证券组合管理理论,证券组合管理理论最早由美国著名经济。

13、第三章国际间接投资理论,目录,目录,第一节资本资产定价理论,概述证券组合投资是指投资者对各种证券产品进行精心的选择和科学搭配,既能体现投资者的意愿和所受的约束,又能实现收益最大化的基本目标,以期达到投资本金安全,投资收入相对稳定并逐步实现足。

14、资产定价模型,本章主要内容,证券组合理论CAPM模型,第一节证券组合理论,投资组合的收益与风险,背景介绍,HarryMarkowitz,马科维兹是现代投资组合理论的创始者,他在1952年发表题为证券组合选择,投资的有效分散化的论文,用方差。

15、第七章证券投资收益与风险,第一节证券投资收益的度量第二节证券投资风险的度量第三节现代证券组合理论,第一节证券投资收益的度量,一,平均收益率二,时间加权收益率三,实际收益率四,期望收益率,平均收益率算术平均收益率,当各期收益出现巨大波动时,算。

16、证券投资组合理论,广东工业大学商学院曾勤文,投资组合理论概述,年,美国经济学家哈里马柯维茨,发表了论文证券投资组合选择,标志着现代证券组合理论的开端,证券组合,分别以一定的资金比例购买的一组证券,投资初期,需要考虑哪些问题,投资组合理论概述。

17、第五章现代证券投资组合理论,可以战胜股市吗,把一个猴子蒙上双眼后让它向报纸的金融版掷飞镖而选中的投资组合,和那些专家小心谨慎选择的投资组合相比,盈利性可能一样好,伯顿麦基尔,BurtonMalkiel,漫步华尔街,ARandomWalkDo。

18、第六章现代价值模型,学习目标,了解证券组合理论可行集和有效集的确定,以及投资者的组合选择方式,掌握资本资产定价模型中最优组合的确定,以及资产价格收益率的确定,掌握资本市场线和证券市场线,并了解证券市场线的推导过程,掌握套利定价理论,以及套利。

19、第一节证券投资组合概述,一,证券组合的含义,类型,划分标准及其特点证券组合管理理论最早是由美国著名经济学家哈理马柯威茨于1952年系统提出,1,含义,是指个人或机构投资者所持有的各种有价证券的总称,通常包括各种类型的债券,股票及存款单,2。

20、第九章证券组合理论,第一节风险与风险厌恶,一,单一资产的风险与收益二,风险偏好与效用函数三,资产组合的风险与收益,一,单一资产的收益与风险,一,投资的目的和原则1,目的,人们进行投资的直接动机是获得收益,投资决策的目标是收益最大化,投资者要。