商业银行的负债管理课件.ppt

《商业银行的负债管理课件.ppt》由会员分享，可在线阅读，更多相关《商业银行的负债管理课件.ppt（127页珍藏版）》请在三一办公上搜索。

1、第三章 商业银行的负债管理,存款的种类和构成 存款的定价 非存款性的资金来源 商业银行负债成本的管理 我国商业银行的负债结构分析,第三章 商业银行的负债管理,学习重点 1.银行存款的定价 2.银行负债成本的管理 3. 银行主动负债问题学习方法 1. 自己到银行办理储蓄存款，真实感受。 2. 上网查看上市银行年报，分析其负债结构。 3. 分析案例。,第三章 商业银行的负债管理,问题1 如果你是银行经理，你认为哪种负债对银行而言是最有利可图的？ 要求：明确负债结构 分析银行融资成本 掌握银行存款定价方法,第三章 商业银行的负债管理,问题2 20世纪60年代以后，商业银行业务经营管理的重点发生了什么

2、变化？目的何在？ 事实：从资产管理向负债管理转变 商业银行负债管理的目的有二： 一是维持银行资产的增长率； 二是保持银行的流动性。,第三章 商业银行的负债管理,问题3 商业银行的负债类型到底有哪些？ 请看：上海浦东发展银行股份有限公司 http:/,第三章 商业银行的负债管理,上海浦东发展银行(2007-12-31) 负债及股东权益合计：9149.8亿。其中，股东权益合计：282.98亿，占全部资金来源的3%向中央银行借款0.1亿同业存放款610.8亿同业拆入50.66亿衍生金融负债5.3亿卖出回购金融资产28.1亿吸收存款7634.7亿 占全部资金来源的83.4%其他,第一节 银行负债的作用

3、和构成,一、银行负债的概念商业银行的负债作为债务，是商业银行所承担的一种经济业务，银行必须用自己的资产或提供的劳务去偿付。因此，银行负债是银行在经营活动中尚未偿还的经济义务。银行负债有广义和狭义之分。,第一节 银行负债的作用和构成,银行负债的特点：1、必须是现实的、优先存在的经济义务2、其数量能用货币衡量3、负债只能偿付后才能消失,第一节 银行负债的作用和构成,二、银行负债的作用1、负债对银行来说是最重要的，因为它是银行经营的先决条件。2、银行负债是保持银行流动性的手段。3、商业银行通过负债业务把社会各方面的闲置资金集中起来，形成一股巨大的资金力量，能在社会资金存量不变的情况下扩大社会资金总量

4、。4、银行负债构成社会流通中的货币量。5、负债是银行同社会各界联系的主要渠道。,第一节 银行负债的作用和构成,三、银行负债的构成商业银行的负债结构主要由存款、借入款和其他负债三个方面的内容所组成。,第三章 商业银行的负债管理,第二节 存款业务的种类、结构与管理,第三章第二节 存款的种类、构成与管理一、存款的种类,以西方商业银行提供的存款服务为例，存款包括：,第三章第一节存款的种类、构成与管理存款的种类,从传统与创新看，商业银行的存款分为：创新的存款业务传统存款业务,第三章第一节存款的种类、构成与管理存款的种类,传统存款业务：活期存款定期存款储蓄存款创新存款：活期的创新定期的创新储蓄存款工具的创

5、新,存款的种类、构成与管理,创新产品:指数定期存单 牛市定期存单、熊市定期存单 存单的年收益率=股票指数变动率 参与率例如：牛市定期存单的存款人只得到存单从发行日至到期日标准普尔500种股票指数上升幅度的70%，如果股票指数在存款期内上升20%，则存款人可以得到的收益率为： 20% 70% = 14%,存款的种类、构成与管理,外币存款可调利率存单延期付息定期存单利率上升定期存单类同存款商业银行管理（第四版）（美）彼得S罗斯,二、存款的结构,-从银行家的视角分析 1、种类结构 2、存款的稳定性结构 核心存款 易变性存款 3、存款的利率结构 存款的期限 银行的经营实力 经营目标,值得思考的几个问题

6、1.我国商业银行提供的存款服务有哪些？ http:/www.icbc- 基于对教育储蓄的分析3.近年来，我国商业银行存款服务有何创新？4.分析我国商业银行的负债结构及特点（以国有银行和股份制银行各两家为例）。,第三章第二节存款的种类、构成与管理三、存款的管理,（一）提高银行存款稳定性1、银行主动负债的积极经营策略变被动负债为主动负债首先必须重视利率杠杆作用，针对客户的储蓄动机设计出多样化的储蓄存款工具。其次，必须重视积极的营销，做好广告宣传与合理的网点安排再次，改善服务态度,第三章第二节存款的种类、构成与管理 -存款的利率,存款的利率取决于存款的期限、银行的经营实力和经营目标。,21,第三章第

7、二节存款的种类、构成与管理存款利率与存款需要量的关系,二者有时是相互矛盾的。 结论：银行需要权衡存款需要量和存款利率之间的关系，做好存款的定价。,第三章第二节存款的种类、构成与管理2、提高存款的稳定性,存款的稳定性：也称存款沉淀率，是形成银行中长期和高利润资产的主要资金来源。 衡量存款稳定性的主要指标：活期存款稳定率=（活期存款最低余额/活期存款平均余额）100%活期平均占用天数=（活期存款平均余额计算期天数）/存款支付总额,第三章第二节存款的种类、构成与管理2、提高存款的稳定性,存款可以划分为核心存款和易变性存款两类。 核心存款：对市场利率变动和外部经济因素变化反映不敏感的存款。（定期、可转

8、让存单、专项存款易变性存款是对利率敏感的存款。（活期存款） 准变性存款为了降低经营风险，商业银行应该扩大核心存款的比例。,影响存款变动的原因,影响银行存款的外部因素： 1）经济发展水平和经济周期。 2）银行同行业的竟争。 3）中央银行的货币政策。 4）金融法规。 5）人们的储蓄习惯和收入、支出的预期。 影响银行存款的内部因素： 1）存款计划与实施。 2）存款利率。 3）银行服务。 4）银行的实力和信誉。 5）银行的社会联系。,25,第三章 商业银行的负债管理,第三节 存款的定价,第三章第三节 存款的定价 一、银行存款定价与经营目标的关系,结论：存款定价要保护银行的盈利能力，不能以不理合理的定价

9、吸引存款而降低银行盈利能力。,第三章第三节 存款的定价 二、存款的定价的方法,成本加利润存款定价法 存款的边际成本定价法 为不同的客户制定不同的价格 存款的其他 定价方法 根据客户与银行的关系定价,每单位存款服务的价格每单位存款服务的经营支出 分配到银行存款的总支出售出每单位存款的计划利润 步骤： （1）确认每种资金来源的成本比率 （2）确认每一成本比率乘以每种资金来源占银行资金的相对比重 （3）加总各项乘积，得出银行资金的加权平均成本,第三章第三节 存款的定价 1、成本加利润存款定价法,例题:假设一家银行要筹集4亿元的资金，各筹资方式及有关数据如下：,该银行的加权平均资金成本是多少？,该银行

10、的加权平均资金成本=1/410%/（1-15%） +2/4 11%/（1-5%） +0.5/4 11%/（1-2%） +0.5/4 22% =0.1288 =12.88%该方法可以使银行管理层估算不同筹资方案对资金成本的影响，从而进行有把握的定价。 请问：该银行12.88%存款定价是否可行？,办法:比较 该银行需将计算结果与盈利资产组合的税前收益率比较。 经过比较后，什么样的结果是可以接受的？ 在浮动利率体制下，使用加权平均成本为存款定价会产生什么问题？,在浮动利率体制下，利率的不断变化使平均成本的定价标准有些不合实际。 边际成本MC总成本的变动 新利率以新利率筹集的总资金 旧利率以旧利率筹集

11、的总资金 边际成本率 总成本变动额/ 筹集的新增资金额 结论：在存款的边际成本定价法下，商业银行可以投资于边际收益大于边际成本率的项目。,第三章第三节 存款的定价 2、存款的边际成本定价法,某银行通过7%的存款利率吸收了25万美元的新存款，银行估计，如果提供7.5%的利率，可筹集存款50 万美元；如果提供8%的利率，可筹集存款75 万美元；如果提供8.5%的利率，可筹集存款100 万美元；如果提供9%的利率，可筹集存款125 万美元。如果银行贷款资产的收益率为10%，由于贷款利率不随贷款量的增加而增加，因此贷款利率就是贷款资产的边际收益率，请问银行的存款规模扩张到什么程度可以获得最大限度的利润

12、？,该方法有助于银行经理合理确定存款利率，决定存款规模可以扩大到什么程度，并作为贷款定价基础。,3、其他定价方法市场渗透存款定价设计价格表细分存款客户（有条件的定价）上层客户定价法基于客户整体关系的存款定价法 （美）彼得S罗斯， 商业银行管理（第5版）经济科学出版社,36,第三章 商业银行的负债管理,第四节 非存款性的资金来源本节重点 1.银行主动负债的种类 2.银行主动负债的比较,第三章第四节 非存款性的资金来源银行非存款资金来源的分类,银行非存款性资金规模取决于存款量和投资与贷款需求量之间的对比关系，并要考虑如非存款性资金来源的成本、风险程度、政府的法规限制等问题。 同业拆借 非存款性的

13、向中央银行贴现借款 资金来源 证券回购 国际金融市场上融资 发行中长期债券,银行主动负债的比较1、含义2、期限3、成本4、风险5、难易,第三章第四节 非存款性的资金来源同 业 拆 借,同业拆借的定义：同业拆借要在会员银行之间通过银行间资金拆借系统完成，是流动性盈余的银行向流动性短缺的银行提供的信贷。 我国银行间的同业拆借主要目的是补充准备金的不足和保持银行的流动性；同业拆借利率也已实现了市场化，基本体现了市场对资金的供求关系。,第三章第四节 非存款性的资金来源同 业 拆 借,同业拆借的特点：（1）同业性与批发性（2）短期性与主动性（3）市场化与高效率（4）交易的无担保性（5）不需向中央银行缴纳

14、法定准备金,特点方式：双方都通过中央银行准备金账户进行期限：最长不超过4个月利率：已实现了市场化，基本体现了市场对资金的供求关系。 （一般以高于在央行存款利率低于短期贷款为限）用途：只能用于解决调度头寸过程中临时资金需要 不可用于：固定资产投资、弥补信贷差额等长期占用。 同行、方便、短期、低利、安全,第三章第四节 非存款性的资金来源同 业 拆 借,同业拆借的形式：两种最基本的形式：同业拆入与同业拆出依据不同的划分标准：直接与简接交易；有形拆借与无形拆借；隔夜拆借与定期拆借；根据拆借的支付方式分为本票与支票,43,第三章第四节 非存款性的资金来源同业拆借程序（1）,资金拆借发生时：,弥补准备金头

15、寸不足 贷款或投资,44,第三章第四节 非存款性的资金来源同业拆借程序（2）,拆借资金到期时：,第三章第四节 非存款性的资金来源向中央银行的贴现借款,商业银行持中央银行规定的票据向中央银行申请抵押贷款。商业银行获得贴现借款的利率由中央银行规定，这一利率是中央银行调节商业银行准备金的最重要的利率之一 。 我国商业银行从中央银行申请贴现资金有一部分是通过票据贴现完成的，有一部分则以再贷款方式取得，即信用贷款。,第三章第四节 非存款性的资金来源向中央银行的贴现借款,向中央银行的贴现借款是市场经济条件下商业银行向中央银行取得资金的最主要途径。向中央银行的贴现借款的决策时应考虑的因素：货币政策或宏观调控

16、的意图；各种获得资金渠道的比较；银行资金应用的途径与方向。,1、再贴现：商业银行将已贴现未到期票据再向 中央银行贴现的短期资金融通行为。 期限：6个月 2、再贷款：中央银行对商业银行的信用放款。 期限：1个月1年不等 3、特点：期短、利低、管严、政策、最后贷款,第三章第四节 非存款性的资金来源证 券 回 购,商业银行以其持有的流动性强、安全性高的优质资产，以签订回购协议的方式融资。回购协议的一方暂时出售这些资产，同时约定在未来的某一日以协商的价格购回这些资产。 回购协议利率较低，如果银行以此融资用于收益较高的投资，则会带来更高的盈利。,第三章第四节 非存款性的资金来源证 券 回 购,回购业务的

17、特点：（1）期限长短不一，短则1日，长则半年。（2）交易对象多为政府债券（3）风险较小（4）成交方式灵活（5）交易金额较大（6）不需向中央银行缴纳法定准备金,50,第三章第四节 非存款性的资金来源证券回购的程序,银行出售债券： 银行购回债券：,第三章第四节 非存款性的资金来源其他短期非存款业务,转贴现和转抵押结算在途资金的占用从国际金融市场借款,第三章第四节 非存款性的资金来源国际金融市场融资,最典型的是欧洲货币存款市场。 当银行所接受的存款货币不是母国货币时，该存款就叫做欧洲货币存款 。 欧洲货币市场起源于欧洲，目前欧洲货币市场已经遍布世界各地。利率：固定、浮动方式：直接借贷、出售CD,第三

18、章第四节 非存款性的资金来源发行中长期债券,商业银行以发行人的身份，通过承担债券利息的方式，直接向货币所有者借债的融资方式。 银行发行中长期债券所承担的利息成本较其他融资方式要高，但保证银行资金的稳定。资金成本的提高促使商业银行经营风险较高的资产业务，这从总体上增大了银行经营的风险。特点：管理制度严格、利息成本高、 风险较大、筹集的资金期限较长。,第三章第四节 非存款性的资金来源非存款性资金管理策略,1、时机选择2、结构确定3、规模控制 主动负债=银行的资金缺口,55,第三章第四节 非存款性的资金来源非存款性资金管理策略-规模控制,非存款性资金来源的确定取决于存款性资金能否满足银行贷款和投资的

19、需求。其缺口为非存款性资金来源。 同时，非存款资金来源还受成本、风险和国家政策的制约。,第五节 商业银行负债成本的管理,本节重点 1.银行负债成本管理的意义 2.银行负债成本管理的方法,怎样分析银行负债成本？,银行负债成本管理的方法 银行负债成本的含义 银行负债成本的构成 银行负债成本的分析方法 银行负债成本的案例分析,第三章第五节 商业银行负债成本的管理,商业银行各类成本的概念1、利息成本：不变利息、可变利息。 2、营业成本：吸收负债时除利息之外的一切开支 。 3、 资金成本：包括利息在内的花费在吸收负债上的一切开支 。,59,第三章-第五节商业银行负债成本的管理,4、可用资金成本：相对于可

20、用资金而言的银行资金成本。 5、有关成本：与增加负债有关而未包括在上述成本之中的成本，主要包括风险成本和连锁反应成本。,第三章第五节 -商业银行负债成本的管理,6、加权平均成本：是指存款资金的每单位平均借入成本,第三章第五节 -商业银行负债成本的管理,7、边际存款成本：银行增加最后一个单位存款所支付的成本。 某种资金的边际成本计算公式为： MC1（新增利息新增其他开支）/ 新增资金 如果新增资金中有X部分用于补充现金资产，不能算作盈利资产，则新增可用资金的边际成本为： MC2（新增利息新增其他开支）/ （新增资金X） 加权边际成本法：各类资金边际成本的加权平均数。,第三章第五节 -商业银行负债

21、成本的管理,存款成本控制1、存款结构与成本控制在一般情况下，存款期限长利率高成本高；反之，则存款期限短利率低成本低。尽量扩大低息存款的吸收；力求降低营业成本；活期存款的发展战略必须以不减弱银行的信贷能力为条件；定期存款的发展不以提高自身比重为目标，应与银行的存款派生能力相适应。,第三章第五节 -商业银行负债成本的管理,2、存款总量和成本控制在银行经营的实践中，存款总量和成本间的关系，可概括为逆向组合模式、同向组合模式、总量单向变化模式、成本单向变化模式四种。要求：银行努力实现逆向组合和总量单向变化模式，在不增加货币投入的情况下，尽量吸收更多的存款，即不走外延扩张之路，走内涵发展之路。如：不靠提

22、高存款利率、增设网点、提供过多优惠、变相提高利率、增加人员等方法扩大市场，而是通过改变存款结构、改善服务质量、增加存款品种、提高工作效率等方法增加存款。,第三章第五节 -商业银行负债成本的管理,3、采用多种存款成本的分析方法成本分析是以上述成本的概念为基础计算、比较银行各类成本的实际数额，分析研究其变动情况和变化原因。 成本分析的方法有两种： 历史加权平均成本法 边际成本法,65,第三章第五节 -商业银行负债成本的管理,历史加权平均成本法主要用于不同银行的各种负债成本的对比和同一银行历年负债成本的变动分析。,66,第三章第五节 商业银行负债成本的管理影响银行加权平均成本变动的因素,负债利息率和

23、其他成本率与负债成本同方向变动。 可用资金比率与可用资金成本反方向变动。 负债结构发生变化，成本的变化要比较成本低的负债与成本高的负债的比例及其变化。,第三章第五节 -商业银行负债成本的管理边际成本法,边际成本法 某种资金的边际成本计算公式为： MC1（新增利息新增其他开支）/ 新增资金 如果新增资金中有X部分用于补充现金资产，不能算作盈利资产，则新增可用资金的边际成本为： MC2（新增利息新增其他开支）/ （新增资金X） 加权边际成本法：各类资金边际成本的加权平均数。,第三章第五节 -商业银行负债成本的管理商业银行各类成本分析方法比较,结论：银行资金成本分析过程不应该是单一的，而是多种成本分

24、析法的综合。,自己动手 分析案例,运用19882008年工、农、中、建四大商业银行资产负债表的资料，分析如下内容： 1、2008年四大商业银行负债构成、存款构成情况。 2、19882008年四大商业银行负债结构的变化。 3、四大商业银行负债结构的特征及其原因。,中国工商银行股份有限公司http:/www.icbc-,银行服务收费,银监会清查银行3000多项收费，多项服务收费被强制取消。由银监会、国家发改委共同起草的商业银行服务价格管理办法(征求意见稿)2010年8月10日已下发各商业银行和地方价格主管部门征求意见。征求意见稿规定，对同行个人储蓄账户的开立和撤销等7项服务，银行将不得收取任何费用

25、，商业银行执行相关服务价格前，应至少提前5个月进行公告。,银行服务收费,征求意见稿规定，同行个人储蓄账户的开立和撤销；个人银行结算账户的开立和撤销；同城同行存款、取款、转账业务；无论以电子形式，还是纸制形式，银行提供的不超过1年的本行对账单服务不得收费；通过银行柜台、ATM、电子银行等提供的境内本行查询服务也不可以收费；通过POS、ATM机，或者转账电话提供的境内跨行查询服务；密码重置服务相关费用纳入账户、密码、电子证书等挂失费处理，不得单独收费。这其中有多项服务现在都是要收费的，而且收费不低，比如密码挂失在有些大银行要收10元。跨行查询也是要收费的。,银行服务收费,征求意见稿还规定，商业银行

26、应对有些账户免收年费和小额账户管理费，比如：单位指定用于发放工资(含退休金)的银行账户、住房公积金账户；已签约用于偿还个人贷款且对应的还款合约尚未终止的银行账户等等。另外，征求意见稿要求，商业银行对同一账户不得同时收取年费和小额账户管理费。征求意见稿规定，商业银行办理代收水、电、燃气、电话、有线电视等费用以及代付工资、社会保险金、住房公积金等代收代付业务，应按照“谁委托、谁付费“的原则收取手续费，不得向委托方以外的其他单位和个人收取费用。征求意见稿要求，商业银行执行相关服务价格前，应至少提前5个月在相关营业场所显著位置、主要媒体和商业银行网站进行公告，使客户享有获得价格信息和自主选择服务的权利

27、。,银行服务收费,不过“零钞清点费”在对公业务上则仍被不少银行尤其是国有大行所坚持。工行的客服人员就透露，工行在对公业务上是收取“零钞清点费”的，标准是100张（枚）以上收费，最低5元，每增加100张（枚）加收2元。据悉，工行的这一收费标准从2007年5月即开始实施，“目前还没收到停止收取的通知”。在中行和建行，记者也被告知对公业务的“零钞清点费”没有改变，只是各家银行的收费标准不一。中国银行的起算标准是500张（枚），而建行则从200张（枚）开始收费。,银行服务收费,目前银监会正加大力度对各家银行3000多项收费进行检查，“零钞清点费”便是“揪”出的违规收费项目之一，目前已被严令叫停。此轮叫

28、停令会否令“零钞清点费”彻底退出市场，目前仍有待观察。但浦发银行的动作值得玩味，浦发银行虽于6月初与农行、民生、招行一道取消了对私“零钞清点费”，但对公业务的收费则仍在坚持，“500张（枚）及以上的对公业务，我们是收取零钞清点费的，最低4元，每增加300张（枚）加收1元。”浦发银行证实。,76,第三章 商业银行的负债管理,第六节 我国商业银行的负债结构分析,第三章第五节 我国商业银行的负债结构分析我国商业银行存款的构成,78,第三章第五节 我国商业银行的负债结构分析我国商业银行存款的构成,从表中可以看出： （1）我国商业银行的存款构成以储蓄存款为主，商业银行系统统计的数字和国有商业银行系统的统

29、计相差不大，储蓄存款占存款的总额在一半左右，说明我国商业银行资金来源是比较稳定的。 （2）占存款比重第二位的是活期存款，为三分之一左右，而定期存款比重较低，国有商业银行只有7.9%。 （3）我国商业银行体系内部存在着较为严重的存款垄断现象，从存款总量来看，国有商业银行控制了存款的63.3%，尤其是外部存款和储蓄存款。由此看来，政府信誉给商业银行带来的影响是明显的。,79,第三章第五节 我国商业银行的负债结构分析我国商业银行负债结构分析,第三章第五节 我国商业银行的负债结构分析我国商业银行负债结构分析,从表中可以看出： （1）各项存款是支撑商业银行资产运作的极为重要的来源。 （2）进一步说明我国

30、商业银行体系内储蓄存款的垄断性特征。 （3）商业银行资金来源渠道的单一和对存款的过度依赖并存，二者互为因果。 （4）近年来，由于我国银行市场竞争的加剧，国有商业银行垄断程度已明显降低。,81,第三章第五节 我国商业银行的负债结构分析西方国家商业银行负债机构的变化,复习思考题,1.存款对银行经营为什么很重要？银行主要有哪些存款服务？它们的特点是什么？ 2.存款定价与银行经营目标是什么关系？实践中主要使用哪些定价方法？ 3.近年来为什么银行的非存款负债规模在增加？非存款负债的获取方式是什么？ 4.银行负债成本的概念你是否都了解？它们的区别在哪里？ 5.对银行负债成本的分析方法有哪些？ 6.试对我国

31、商业银行的负债结构进行分析和解释。,第四章 商业银行现金资产管理,商业银行现金资产管理的目的和原则 存款准备金的管理 商业银行的现金资产与流动性需求 银行流动性需求的预测 流动性需求与来源的协调管理,84,第四章 商业银行现金资产管理,第一节 商业银行现金资产管理的目的和原则,第四章第一节 商业银行现金资产管理的目的和原则现金资产的构成,狭义的现金资产是指银行库存现金。 一般意义上理解现金资产是指广义现金资产，即包括现金和准现金。即银行持有的库存现金以及与现金等同的可随时用于支付的银行资产。从构成上来看, 四类资产属于银行现金资产的范畴：,法定准备金,超额准备金,第四章第一节 商业银行现金资产

32、管理的目的和原则现金资产管理的目的,现金资产与银行安全性和盈利性之间的关系 结论：现金资产管理的目的就是要在确保银行流动性需要的前提下，尽可能地降低现金资产占总资产的比重，使现金资产达到最适度的规模。,第四章第一节 商业银行现金资产管理的目的和原则现金资产的作用,保持清偿力的需要保持流动性的需要,89,第四章第一节 商业银行现金资产管理的目的和原则现金资产管理的原则,适度存量控制原则：适度的存量控制既能保证银行的盈利性，也能保证银行的流动性。 适度流量调节原则：银行必须根据 业务需要调节现金流量，使其达到 适度规模。 安全性保障原则：确保现金资产的安全。,第四章第二节 商业银行现金资产管理库存

33、现金的日常管理,(一)影响库存现金的因素银行所在的区域的经济发展情况现金收支规律营业网点的多少后勤保障的条件与中央银行发行库的距离和交通条件及发行库的规定商业银行的内部管理等因素。,第四章第二节 商业银行现金资产管理-库存现金的日常管理,（二）银行库存现金规模的确定1、库存现金需要量的匡算。主要考虑两个因素：即库存现金周转时间和库存现金支出水平的确定。测算库存现金支出水平，一方面要考虑历史同期的现金支出水平，另一方面，要考虑一些季节性和临时性的影响因素。即期现金支出水平=前期平均支出水平保险系数历史同期平均发展速度。,第四章第二节 商业银行现金资产管理-库存现金的日常管理,2、最适运钞量的测算

34、。目的是降低占用库存现金和运送钞票的成本。用经济批量法测算T=C.Q/2+P.A/QT总成本、A一定时期的现金支出量、Q每次运钞数量、P每次运钞费用、C现金占用费率、A/Q运钞次数、Q/2平均库存现金量、P.A/Q全年运钞总费用、C.Q/2库存现金全年平均占用费Q=2A.P/C,第四章第二节 商业银行现金资产管理-库存现金的日常管理,例：某银行的分理处距中心支行30公里；年投放现金1825万元，平均每天投放5万，每次运钞费用50元，资金占用费率为年利率6.6%；Q是多少？3天运钞一次，成本？一天运钞一次，一次运钞5万,成本？一周运钞一次，一次运钞35万，成本?,第四章第二节 商业银行现金资产管

35、理-库存现金的日常管理,3、现金调拨临界点的确定。以明确在什么时候和多大的库存量时调拨现金。现金调拨临界点=平均每天正常支出量提前时间+保险库存量保险库存量=（预计每天最大支出-平均每天正常支出）提前时间4、银行保持现金适度量的措施。加强银行内部管理，提高管理水平。,第四章第二节 商业银行现金资产管理库存现金的日常管理,（三）严格库房安全管理措施库存现金的风险主要来自于被盗、被抢和自然灾害的损失，也来自于业务人员清点、包装中的差错，还可能来自于银行内部不法分子的贪污和挪用等。,第四章第二节 商业银行现金资产管理同业存款的管理,准确测算同业存款的需要量，一般取决于以下几个因素：1、使用代理行的服

36、务数量和项目；2、代理行的收费标准；3、可投资余额的收益率。,第四章 商业银行现金资产管理,第二节 存款准备金的管理,第四章第二节 商业银行现金资产管理-存款准备金的管理存 款 准 备 金,在中央银行的存款由两部分组成：一是法定准备金；二是超额准备金。 法定准备金是按照法定比率向中央银行缴存的存款准备金。 超额准备金是指在中央银行存款准备金账户中超出了法定存款准备金的那部分存款。 超额存款准备金与法定存款准备金有此消彼长的关系。,法定存款准备金：凡是吸收存款的金融机构均要缴纳。 一般包括各类客户存款，各种其他负债。 不包括同业存款，汇出汇入款等。 我国缴纳存款准备金的金融机构包括： 存款货币银

37、行：商业银行，农业发展银行，信用社，财务公司。 特定存款机构：金融信托公司，国家开发银行，进出口银行。,金融机构外汇存款准备金管理规定 （2005年1月1日实行）,适用于在中华人民共和国境内吸收外汇存款的金融机构，包括：国有独资商业银行、股份制商业银行、城市商业银行、农村商业（合作）银行、城市信用社、农村信用社和企业集团财务公司、外资独资银行、中外合资银行、外资独资财务公司、中外合资财务公司和外国银行分行以及其他吸收外汇存款的金融机构。外汇存款准备金是指金融机构按照规定将其吸收外汇存款的一定比例交存中国人民银行的存款。外汇存款准备金率是指金融机构交存中国人民银行的外汇存款准备金与其吸收外汇存款

38、的比率。目前为5%。中国人民银行负责确定、调整外汇存款准备金率，检查监督金融机构执行外汇存款准备金管理规定的行为。中国人民银行对金融机构交存的外汇存款准备金不计付利息。,法定准备金的计算方法,滞后准备金计算法 滞后准备金计算法是根据前期存款负债的余额确定本期准备金需要量的方法。这种方法主要适用于银行对非交易性账户存款计算存款准备金。 同步准备金计算法 同步准备金计算法的基本原理是：以本期的存款余额为基础，计算本期的准备金需要量。这种方法主要适用于商业银行的交易性账户存款计算准备金。,第四章第二节 商业银行现金资产管理-存款准备金的管理滞后准备金计算法,103,第四章第二节 商业银行现金资产管理

39、-存款准备金的管理同步准备金计算法,第四章第二节 商业银行现金资产管理-存款准备金的管理法定准备金头寸的管理,原则：在满足中央银行法定要求前提下，通过自身努力，尽量使准备金账户最小化。 预测：银行法定存款准备金管理需要提前预测在准备金保持期内的各种存款与库存现金的变化状况，据此制定法定存款准备金的具体管理目标。 调整：银行将已缴纳的存款准备金余额与实际需要量进行比较， 若不足则补足，若多余则调减以增加收益,超额存款准备金 广义： 存款数额 - 存款数额法定存款准备金率 被视为商业银行的可用头寸（资金） 狭义：存款准备金帐户中超过法定存款准备金的部分。 主要用于支付与债权债务清算。 被称为商业银

40、行的备付金或清算存款。 规定限额部分：支付与清算。 超限额部分：贷款和投资。 超额存款准备金 规定限额,超限额,第四章第二节 商业银行现金资产管理-存款准备金的管理影响超额准备金需要量的因素,存款波动。 超额存款准备金需要量与银行存款流出存在正相关关系。 贷款的发放与收回。 其他因素。,107,第四章第二节 商业银行现金资产管理-存款准备金的管理 影响超额准备金需要量的其他因素,超额准备金,增加,减少,108,第四章第二节 商业银行现金资产管理-存款准备金的管理超额存款准备金的调节,调节原则：相对成本较低核定必要的超额准备金保有数量。 调节方法：比较持有超额准备金的机会成本和不持有超额存款准备

41、金的损失成本。在预测需要量的基础上适当进行头寸的调度。 调度头寸的方法：同业拆借、短期证券回购、商业票据交易、中央银行融资、商业银行系统内的资金调度等。,109,第四章 商业银行现金资产管理,第三节 商业银行的现金资产与流动性需求,第四章第三节 商业银行的现金资产与流动性需求银行的流动性需求及其种类,银行的流动性需求是指客户对银行提出的必须立即兑现的资金要求，具体分为存款客户的提现要求和贷款客户的贷款要求。 流动性需求存在着四种类型：,短期流动性需求：是一种短期现金需求。季节性因素是影响存款的变化和贷款需求波动的主要因素。 长期流动性需求：是一种长期现金需求，这种需求主要由银行所服务的社区或者

42、产业的经济发展所决定。 周期流动性需求：是一种长期现金需求，这种需求主要是由于经济周期性波动所引发的。 临时流动性需求：是一种临时的现金需求，这种需求是由难以预测的不寻常事件所引发的。,第四章第三节 商业银行的现金资产与流动性需求银行流动性需求的类型,第四章第三节 商业银行的现金资产与流动性需求长期流动性需求的产生原理,第四章第三节 商业银行的现金资产与流动性需求现金资产与流动性供给,银行的流动性供给包括：一是在资产负债表中存储流动性，二是从金融市场上“购买”流动性。 银行的现金资产作为资金运用的一部分，直接形成了对流动性的供给。 在现金资产中，我国商业银行习惯地将可供商业银行直接、自主运用的

43、资金称之为资金头寸。 商业银行的头寸概念有可用头寸、基础头寸和可贷头寸之分。,可用头寸，是指扣除了法定准备金以后的所有现金资产，包括库存现金、在中央银行的超额准备金及存放同业存款。可用头寸也称为可用现金。 基础头寸是指商业银行库存现金与在中央银行的超额准备金之和。基础头寸是银行最具流动性的资产，商业银行可以随时动用，用于充当银行一切资金结算的最终支付手段。 可贷头寸是指商业银行在某一时期内可直接用于贷款发放和投资的资金，它是形成银行盈利性资产的基础。,第四章第三节 商业银行的现金资产与流动性需求商业银行头寸的具体分类,基础头寸、可用头寸、可贷头寸,商业银行可以动用的全部资金：可用头寸 包括：基

44、础头寸+存放同业 基础头寸：库存现金+超额准备金 用途： 用于应付客户提存和满足债权债务清算的需要。 规定限额的超额准备金部分。 用于发放贷款和投资 可贷头寸 可贷头寸 = 全部可用头寸- 规定限额的超额准备金,第四章 商业银行现金资产管理,第四节 资金流动性需求的预测,第四章第四节 银行流动性需求的预测流动性需求预测的意义,在任意时点上银行的流动性需求和流动性供给的对比状况决定了这一时刻银行的净流动头寸和应该采取的措施。,第四章第四节 银行流动性需求的预测流动性需求预测的方法,因素法 资金头寸需要量=预计贷款增量+应缴存款准备金增 量-预计存款增量 资金结构法 资金结构法是通过分析存贷款资金

45、结构及其变化趋势来预测未来的流动性需求。 银行总流动性需求=存款和非存款负债的流动性需求+贷款的流动性需求。 流动性指标法 流动性指标体系能够反映一家银行整体的流动性状况。银行可以通过对比分析自身的流动性指标与同行业的平均水平来估算其流动性需求。,119,第四章第四节 银行流动性需求的预测资金结构法,商业银行存款按照被提取的可能性分为三类：流动性货币负债、脆弱性货币负债、稳定性货币负债。 商业银行为不同的负债设定不同的流动性资金准备率（A,B,C），并计算出流动性需求的总量。 负债流动性需要量=A x（流动性货币负债-法定准备金）+B x（脆弱性货币负债-法定准备金）+C x（稳定性货币负债-

46、法定准备金） 商业银行总流动性需求=存款和非存款负债的流动性需求+贷款的流动性需求,120,第四章第四节 银行流动性需求的预测流动性指标法,121,第四章 商业银行现金资产管理,第五节 流动性需求与来源的协调管理,第四章第五节 流动性需求与来源的协调管理流动性管理的主要内容,银行管理人员对流动性需求做出预测后，需要选择最优的流动性管理方案。包括：,第四章第五节 流动性需求与来源的协调管理流动性管理的原则,当出现流动性缺口时： 通过主动负债的方式来满足流动性需求。 靠自身资产转换、出售的方式来满足流动性需求。 比较众多方案，选择成本最小方案满足流动性需求。,第四章第五节 流动性需求与来源的协调管

47、理流动性需求与来源的协调管理方法,银行可以通过转换资产的方式来满足流动性需求。银行通常以持有流动性的资产，主要是现金和可流通证券来保持其流动性。 银行也可以通过借入资金的方式来满足流动性的需要。借入资金满足流动性需要是风险最大同时盈利最高的一种流动性管理方式。 随着金融创新的不断发展，银行在满足流动性需求方面除了上述的传统方法之外，还有一些新的方法。,第四章第五节 流动性需求与来源的协调管理流动性需求管理效果的衡量,揭示银行流动性状况的信号： 1.公众对银行的信心。 2.银行股票价格是否稳定。 3.发行大额可转让定期存单以及其他负债是否存在风险溢价。 4.出售银行资产有无损失。 5.能否满足客户的合理贷款需求。 6.是否频繁从中央银行借款。 出现上述信号后，银行应适时调整其流动性管理策略。,复习思考题,现金资产包括那些形式？银行保留各种形式现金资产的目的是什么？ 法定存款准备金的计算方法有哪些？银行应该如何进行法定存款准备金的管理？ 影响超额准备金的因素是什么？银行应该进行超额准备金管理？ 什么是流动性需求？银行的流动性需求有哪些种类？,银行如何来预测流动性需求？ 银行在什么情况下会产生流动性需求？ 结合流动性管理的原则分析银行是如何来满足流动性需求的？ 如何对银行流动性管理的效果进行评价？ 用你所学的理论和方法对我国商业银行的流动性风险进行分析和判断。,